数字货币是我非常喜欢的一个投资市场，这与我是否认可比特币这个“产品”没有关系。最近发现讨论里其实很多人不知道如何参与，所以写这篇文章，试图尽量简单地讲清楚同时打下必要的认知基础。
值得反复强调的是：做任何交易，最重要的都是知道自己到底在干嘛。如果你习惯云里雾里地买入余额宝，又浑浑噩噩地“升级”成余月宝，那么不建议你进行任何交易。
你咋还没反复财务自由呢，出来忽悠谁接盘？
很少有早期持币者能在大起大落中坚持不下车，我个人也不喜欢梭哈。在我短暂的交易中，综合收益和工资差不多——但这不是“现身说法”。
A 股投资者常骂过了这么多年 A 股还是趴在两三千点，他们没赚到钱。但比特币去年底还不到一万刀，此时此刻已经超过五万刀，每个月的月线都笔直往上蹿，我身边的大部分人依然没有赚到钱。有时候这事还真和市场关系不大。
我不想讨论任何东西会涨还是跌，比特币单价应该是五块还是五万。炒鞋、显卡和茅台都能赚到钱，数字货币看上去不比它们有意思吗？
我个人受益更多的一方面是，这是一个 24h 永不打烊和缺乏监管的市场，杠杆、期货、期权等金融衍生品满天飞，却没有资金门槛。至少对我而言，用来练手，学到了很多本来接触不到的东西。
什么是比特币？
自由金融想撼动主权货币非常困难，比特币本身也不够好用。但是，确实从未有过如此便利的换汇和转移资产的方式。买一下卖一下，人民币就变成了美元，比特币有价格波动又何妨呢？价格由供需关系调节，只要买方和卖方都真实存在，它就不会归零。
比起荷兰郁金香泡沫更像 www 泡沫，比起数字黄金更像证券。
持有比特币合法吗？
由于电价、市场甚至开发骗术的智力等要素的齐全，中国一度在数字货币市场有统治地位。2017 年有关部门一纸文件否定了数字货币的“货币”地位，禁止对商品使用比特币计价，把数字货币交易所撵到了海外，轰动一时。
中国对于数字货币的态度实际上是很灵活的，上述措施保护人民币的法币地位可以理解，在官方语境里，比特币等数字货币是一种有价值的商品，和古董字画差不多，虽然禁止用人民币兑换，但可以合法持有，即承认其物权。在执法实践上，会打击盗币的行为，认可侵占数字货币是给人造成了财产损失。
这给交易造成了两个影响：
- 无法在交易所直接使用人民币兑换比特币
- 交易所的大多数行为不受政府监管
那我应该如何获得比特币？
购买。
交易所虽然不再能提供充值兑换，但可以撮合用户之间的担保交易，即类似于淘宝买货的形式，在交易所见证下点对点转账和转币。目前大部分出海的交易所已经将这个过程做得相当便捷，与直接兑换差不多。
别盯着单价五万刀看，数字的好处不就在于，可以细分得很小嘛。
严格意义上，只有提到自己的钱包，才是真正属于自己的。但既然要频繁交易，姑且放在大的交易所，风险也还算可控。
为什么不挖矿？
挖矿主要有三种形式：
- 自己购买或组装矿机挖矿：需要能抢到矿机 / 显卡、能找到廉价的电能，然后在高达七十分贝的噪声中慢慢回本。币价上涨时矿机同样奇货可居。
- 把自己的矿机托管给别人挖矿：需要有成规模的矿机，否则托管的机房也不想做零售，还得防范别人侵吞矿机跑路或者假停电真偷算力。
- 购买云算力请别人挖矿：看似空手套白狼，其实被人空手套。币在哪儿还不知道，第一类人的矿机钱倒是瞬间回本了。
这件事就像是，对于 A 股的绝大多数投资者而言，不应该自己去开公司，也不该给钱请人打理公司，更不该直接给钱请人开公司。创业有创业的赚法，但大部分人只应该直接买入上市公司的股票。
好吧，那就买。去哪个交易所？
中国背景出海的大交易所，主要是这三个：
选择一家，点击即可注册。上面是我的邀请链接，如果不合适，也可以删掉。
数字货币交易所干着传统交易所和券商的活，在退出中国境内以后却不受到相关监管，于是各有各的坑。币安隔三岔五被盗币，但人家赔得起。火币一有行情就打不开，但人家发展得很好。OKEx 的期货交易时常出现一根针把用户插爆仓的情况，但前阵子他们配合公安调查时币都不让提，目前看也平稳过关了。
就我个人而言，OKEx 是不会碰的，以前觉得火币的用户体验更好，近来换到了币安，研发实力似乎还是他们更强一些，而且从不对抗监管，给人印象比较稳健。
交易所会跑路吗？这样的事情是出现过的。只能说，大交易所都有不错的声誉，而且他们躺着赚钱确实比想不开跑路更香。
花花绿绿这么多币都是些啥？
- 比特币（BTC）：数字货币市场永远的符号，如果只需要认识一个，就它了。其他币的走势都是与比特币相关的。
- USDT：数字货币无法直接换为法币以后，给计价和交易带来了诸多不便，于是有了“稳定币”这样一个概念。USDT 是 Tether 公司发行的数字货币，号称与美元 1:1 挂钩，这样你能直观感受到币价波动，并且在行情不好时可以及时退出，而不是无论换成啥都在跌。值得注意的是，Tether 公司的财务状况至今还是个迷，它没有受到有效的监管和审计。稳定币的后起之秀如 TUSD 大都更加公开透明，但 USDT 已经占据了市场主导地位，这个局面目前很难改变。
- 以太坊（ETH）：智能合约让比特币的分布式账本变成了分布式计算网络，每个人都可以在 ETH 公链上记录消息或执行函数，比如把发送的 ETH 兑换成某种 token。很多花花绿绿的山寨币实际上是 ETH 的 token，你也可以五分钟发行一个自己的“币”，只不过没人买账罢了。以太坊的技术是有进步性的，迅雷的玩客云就是自己跑了一个私有的 ETH 网络。
- BNB / HT / OKB：交易所的平台币，可能多多少少会涉及到一点，但见仁见智吧。虽然我在 BNB 上有很好的回报，却也没有哪家大交易所大气到上对家的币，终归是一个圈地自萌的产物。
别的币也各有不同，这些就在交易过程中慢慢了解吧，主流币不算太多，比基金好选。
再啰嗦几句
做任何交易，最重要的都是知道自己到底在干嘛。
任何交易的收益，都主要取决于买入的价格。
没有任何交易策略，可以只降低风险不降低收益水平。
现在是比特币的历史最高位（尽管好几个月来都是这样），它不像上市公司要看财报和基础面，但一个如此大的资金盘，可以影响它的因素实在太多了。哪家交易所出了什么事，Tether 公司爆出什么丑闻，哪个比特币基金获准上市了，哪个大机构公布自己的数字货币资产配置了，马斯克说了啥，特斯拉做了啥，哪个更大的公司打算做啥，都会造成影响。
更何况，别看现在涨得如火如荼，几个月翻了几倍，我看见好多人却在反复亏钱……
数字货币市场有极大风险，投资需要谨慎。
